移动平均线中长线交易系统
用均线构造中长期交易系统,是最常见的一种捕捉趋势策略。它可以有多种构造 方式,下面介绍一种较为常见的交易系统。
买入条件:
当5日均线、20日均线和60日均线出现多头排列时,买点形成。
加仓条件:
当5日均线、20日均线都在60日均线上方运行,一旦5日均线与20日均线出现 金叉,就是加仓买点。加仓买点一般不会超过3个。
仓位控制策略:
第一个买点形成时,仓位50%;第一个加仓买点出现时,仓位30%乃至更多; 第二个加仓买点出现时,可以满仓操作。
卖点:
当股价跌破60日均线而空头排列还没有形成时,可以减仓一半,空头排列形成 后,彻底清仓。
止损点:
止损可以放在前期支撑线或支撑线的下一挡。投资者买人后,一旦股价跌破该价 位,就要立即卖出止损。
如图7—11所示,从2010年8月开始,广州药业(600332)的股价持续上涨。
4月14日,在60日均线上方,5日均线与20日均线形成金叉,加仓点出现。投 资者可以加仓30%,并以前期低点15.1元为止损位。
投资者按照中长期交易系统所发出的信号买入之后,股价却很快开始下跌并于4 月25日跌破加仓点的止损位。4月29日,股价又跌破60日均线,投资者要注意清仓 出场。
最终,从3月3日建仓到4月29日清仓,利用均线中长线交易系统效果并不佳。 这主要是由该段上涨行情持续时间太短所造成的。
关键点2:第二个卖点不出现
有时候,第二个卖点不出现,市场出现长时间的震荡走势。5日均线、20日均线 和60日均线缠绕在一起。对这种走势,投资者可以适当减仓,严格控制风险。
如图7—13所示,2012年2月到5月,江钻股份(000852)正处于上涨趋势中且 涨幅巨大。严格按照均线中长期交易系统操作的投资者将获得巨大的浮盈。
从5月底开始,股价见顶下跌。6月15日,股价跌破60日均线,投资者可以减 仓一半。但之后一段时间,3条均线逐渐缠绕在一起,并没有形成明显的空头排列形 态,也就没有第二个卖点。投资者可以在震荡高点趁机清仓以规避风险。